1. سجلت مجموعة إعمار المدينة الاقتصادية ("المجموعة") مجمل ربح قدره 221 مليون ريال سعودي خلال الربع الثالث من عام 2023م مقارنة بمجمل الخسارة البالغة (53) مليون ريال سعودي بالمقارنة مع الربع المماثل من العام الماضي والذي يمثل زيادة في هامش الربح بمقدار 274 مليون ريال سعودي. يرجع الاختلاف بشكل أساسي إلى ما يلي:

• ارتفاع مجمل ربح المشاريع بمقدار 275 مليون ريال سعودي، من مجمل خسارة (13) مليون ريال سعودي (الربع الثالث 2022م) إلى مجمل ربح قدره 262 مليون ريال سعودي (الربع الثالث 2023م). ويعود سبب هذه الزيادة إلى المراجعة الدورية الاعتيادية لتقديرات تكلفة دورة الحياة للمشاريع السكنية والصناعية.

• ارتفاع مجمل الخسارة الناتجة عن الأصول التشغيلية للمجموعة بمبلغ 1 مليون ريال سعودي.

2. بلغت المصروفات الإدارية والعمومية 77 مليون ريال سعودي للربع الحالي مقارنة بمبلغ 67 مليون ريال سعودي في الربع المماثل من العام الماضي. يعود سبب الارتفاع بمقدار 10 مليون ريال سعودي بشكل رئيسي إلى ارتفاع الأتعاب المهنية، ومع ذلك، فقد تم تعويض الأثر جزئياً من خلال خفض تكاليف الموظفين.

3. يعود سبب الانخفاض في خسارة انخفاض القيمة إلى انخفاض المخصص المطلوب بموجب نموذج الخسائر الائتمانية المتوقعة نتيجة لانخفاض رصيد الذمم المدينة. يتم احتساب انخفاض القيمة / المخصص باستخدام نموذج خسارة الائتمان المتوقعة كما هو مطلوب بموجب "المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية 9 الأدوات المالية".

4. تعود الزيادة في المصاريف التمويلية بمقدار 42 مليون ريال سعودي بشكل رئيسي إلى زيادة سعر الفائدة بين البنوك السعودية (SAIBOR) والزيادة الطفيفة في القروض لأجل مقارنة بالربع المماثل من العام الماضي.

1) سجلت المجموعة مجمل ربح قدره 221 مليون ريال سعودي خلال الربع الثالث من عام 2023م مقارنة مجمل ربح 237 مليون ريال سعودي للربع السابق من العام الحالي. والذي يمثل انخفاض قدره 16 مليون ريال سعودي. يرجع الاختلاف بشكل أساسي إلى ما يلي:

• انخفاض مجمل ربح المشاريع بمقدار 12 مليون ريال سعودي، من مجمل ربح قدره 275 مليون ريال سعودي (الربع الثاني 2023م) إلى مجمل ربح قدره 263 مليون ريال سعودي (الربع الثالث 2023م). لم تكن هناك مبيعات هامة خلال الربع الحالي مقارنة بالربع السابق من العام الحالي باستثناء المراجعة الدورية الاعتيادية لتقديرات تكلفة دورة الحياة للمشاريع السكنية والصناعية من قبل الإدارة.

• ارتفاع مجمل الخسارة الناتجة عن الأصول التشغيلية بمقدار 4 مليون ريال سعودي لتصل إلى 42 مليون ريال سعودي في الربع الثالث من عام 2023م.

2) انخفضت التكاليف الإدارية والعمومية بمبلغ 4 مليون ريال سعودي بشكل رئيسي بسبب انخفاض تكاليف الموظفين.

3) الزيادة في المصروفات التمويلية بمبلغ 15 مليون ريال سعودي بسبب الزيادة في معدل أسعار الفائدة السائدة بين البنوك في السعودية (SAIBOR) والزيادة الطفيفة في أرصدة القروض القائمة.

4) الزيادة في خسارة انخفاض القيمة بسبب ارتفاع المخصصات المطلوبة وفقًا لنموذج خسارة الائتمان المتوقعة ("ECL") الناتجة عن زيادة أرصدة الذمم المدينة الخاضعة للخسائر الائتمانية المتوقعة.

5) انخفاض الإيرادات الأخرى بمبلغ 19 مليون ريال سعودي خلال الربع الحالي حيث يعود السبب في هذا الانخفاض بشكل اساسي إلى استلام مبلغ 10 مليون دولار أمريكي (ما يعادل 37.5 مليون ريال سعودي) في الربع السابق والمحاسبة عنه كـ "إيرادات أخرى)، إلا أن هذا الانخفاض تم تعويضه جزئيًا من خلال عكس مخصص قانوني لم يعد ضروريًا بقيمة 24 مليون ريال سعودي في الربع الحالي.

معلومات المقارنة

نلفت الانتباه إلى الإيضاح رقم (20) من القوائم المالية الأولية الموحدة المختصرة، والذي يشير إلى أن معلومات المقارنة المعروضة لفترتي الثلاثة أشهر والتسعة أشهر المنتهيتين في 30 سبتمبر 2022م قد تم تعديلها. لم يتم تعديل استنتاجنا فيما يتعلق بهذا الأمر.

الأسباب الرئيسية لهذه الخسائر المتراكمة هي كما يلي:

بموجب الإطار المحاسبي للهيئة السعودية للمراجعين والمحاسبين (SOCPA)، كان لدى المجموعة رصيد إيجابي للأرباح المحتجزة يبلغ 16.8 مليون ريال سعودي كما في 31 ديسمبر 2015م. خلال عام 2017م، ألزمت الهيئة السعودية للمراجعين والمحاسبين اعتماد المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية (IFRS) بأثر رجعي اعتبارًا من 1 يناير 2016م. نظرًا للتحول من الإطار المحاسبي SOCPA إلى المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية، تحولت الأرباح المحتجزة الإيجابية إلى خسائر متراكمة بقيمة 1.4 مليار ريال سعودي اعتبارًا من 1 يناير 2016م، ويرجع ذلك بشكل أساسي إلى التغيير في منهجية اختبار انخفاض القيمة للأصول التشغيلية والتغيير في سياسة إثبات الإيرادات. ومع ذلك، تم عكس جزء من الخسائر المتراكمة المتعلقة بإثبات الإيرادات في فترات لاحقة تماشيًا مع تقدم المشاريع.

بالإضافة إلى ذلك، خلال عام 2019م، نشرت لجنة تفسير المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية قرار جدول الأعمال "بمرور الوقت تحويل البضائع المُصنَّعة - معيار المحاسبة الدولي رقم 23 تكاليف الاقتراض" والذي ينص على أن قوائم جرد الممتلكات العقارية قيد الإنشاء ليست موجودات مؤهلة لرسملة تكاليف الاقتراض حيث أنها جاهزة لقصد البيع في وضعها الحالي. وعليه، فقد تم تخفيض تكاليف الاقتراض المرسملة المتعلقة بالعقارات تحت التطوير (المخزون) والبالغة ٢٥٢ مليون ريال سعودي كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٩م وتحميلها على الخسائر المتراكمة. علاوة على ذلك، أدى الوضع السائد لـCOVID 19 إلى انخفاض قيمة العقارات تحت التطوير والاصول التشغيلية بمبلغ 177 مليون ريال سعودي و187 مليون ريال سعودي على التوالي، والتي تم الاعتراف بها في دفاتر الحسابات.

بالإضافة إلى ذلك، تعتبر المصروفات التمويلية المتعلقة بالقروض غير المسددة، والخسائر المتعلقة بالأصول التشغيلية التي لا تزال في مراحل البداية والاستهلاك وتشغيل وصيانة البنية التحتية للمدينة من الأسباب الرئيسية الأخرى في الخسائر المتراكمة للشركة كما في 30 سبتمبر 2023م.

ستقوم الشركة بتطبيق الإجراءات والتعليمات الخاصة بالشركات المدرجة أسهمها في السوق التي بلغت خسائرها المتراكمة 20% فأكثر من رأس مالها الصادرة عن هيئة السوق المالية.